参考答案

正确答案：对一个信用申请者进行分析主要从以下几个渠道来获得信息。(1)依靠外部信息来评价信用申请者的品质、财务状况和抵押品。这些分析是从借款者在贷款申请中提供的信息开始的。申请的贷款有多少目的是什么借款者有什么其他债务有什么资产可以作为抵押品来支持贷款。(2)和其他的贷款人联系以了解他们和这个客户关系的经验。包括：以前的贷款协议安排的贷款是否能按时偿还存款余额是否能维持在高水平借款者以前借了多少钱以前的贷款偿还情况如何是否有拖欠还款的事实借款者是否曾经宣布破产。(3)大多数企业借款者在其公司债券和其他债务证券以及公司全面的信用记录中都有信用等级。穆迪和标准普尔等国际公司为几千家公司企业提供全面的信用评级。信用风险是指债务人不履行合约不按期归还本金的风险。这类风险对于任何一个金融投资者都存在但因债务人的信誉、经营状况和金融工具的种类不同而不同。因此在金融投资中审时度势、采取必要的保值措施是非常必要的。作为一名财务主管主要可以从以下几个方面防范公司的信用风险：(1)加强对债务人的定性信用分析。主要集中在5个方面即所谓的“5C”原则：借款人品德(Character)、借款人能力(Capacity)、企业的资本(Capital)、抵押(Collateral)、借款人经营的环境条件(Condition)。通过这一方法对借款人进行系统分析以确定是否给予贷款及相应贷款条件。①品德指顾客的信誉即履行偿债义务的可能性。企业必须设法了解顾客过去的付款记录看其是否有按期如数付款的一贯做法及与其他供货企业的关系是否良好。这一点经常被视为评价顾客信用的首要因素。②能力指顾客的偿债能力即其流动资产的数量和质量以及流动资产与流动负债的比例。顾客的流动资产越多其转换为现金支付款项的能力越强。同时还应该注意顾客流动资产的质量看是否有存货过多、过时或质量下降影响其变现能力和支付能力的情况。③资本指顾客的财务实力和财务状况表明顾客可能偿还债务的背景。④抵押指顾客拒付款项或无力支付款项时能被用作抵押的资产。这对于不知底细或信用状况有争议的顾客尤为重要。一旦收不到这些顾客的款项便以抵押品抵补。如果这些顾客提供足够的抵押就可以考虑向他们提供相应的信用。⑤条件。条件是指可能影响顾客付款能力的经济环境。比如万一出现经济不景气会对顾客的付款产生什么影响顾客会如何做等等这需要了解顾客在过去困难时期的付款历史。(2)对借款人进行定量的信用分析技术主要有财务报表分析、财务比率分析和现金流量分析。财务报表主要指资产负债表、损益表和现金流量表通过分析报表掌握企业状况。财务比率分析是对企业财务状况的进一步的量化分析通过分析流动性比率、盈利能力比率、结构性比率和经营能力比率等财务比率可以了解企业的经营状况、债务负担、盈利能力从而据此判断企业的偿债能力。偿还贷款最可靠的是现金因此贷款人最关心的也应当是企业的现金流量所以现金流量分析在企业的信用分析中也有重要的地位。
对一个信用申请者进行分析,主要从以下几个渠道来获得信息。(1)依靠外部信息来评价信用申请者的品质、财务状况和抵押品。这些分析是从借款者在贷款申请中提供的信息开始的。申请的贷款有多少,目的是什么,借款者有什么其他债务,有什么资产可以作为抵押品来支持贷款。(2)和其他的贷款人联系以了解他们和这个客户关系的经验。包括：以前的贷款协议安排的贷款是否能按时偿还,存款余额是否能维持在高水平,借款者以前借了多少钱,以前的贷款偿还情况如何,是否有拖欠还款的事实,借款者是否曾经宣布破产。(3)大多数企业借款者在其公司债券和其他债务证券,以及公司全面的信用记录中都有信用等级。穆迪和标准普尔等国际公司为几千家公司企业提供全面的信用评级。信用风险是指债务人不履行合约,不按期归还本金的风险。这类风险对于任何一个金融投资者都存在,但因债务人的信誉、经营状况和金融工具的种类不同而不同。因此,在金融投资中,审时度势、采取必要的保值措施是非常必要的。作为一名财务主管,主要可以从以下几个方面防范公司的信用风险：(1)加强对债务人的定性信用分析。主要集中在5个方面,即所谓的“5C”原则：借款人品德(Character)、借款人能力(Capacity)、企业的资本(Capital)、抵押(Collateral)、借款人经营的环境条件(Condition)。通过这一方法对借款人进行系统分析,以确定是否给予贷款及相应贷款条件。①品德,指顾客的信誉,即履行偿债义务的可能性。企业必须设法了解顾客过去的付款记录,看其是否有按期如数付款的一贯做法,及与其他供货企业的关系是否良好。这一点经常被视为评价顾客信用的首要因素。②能力,指顾客的偿债能力,即其流动资产的数量和质量以及流动资产与流动负债的比例。顾客的流动资产越多,其转换为现金支付款项的能力越强。同时,还应该注意顾客流动资产的质量,看是否有存货过多、过时或质量下降,影响其变现能力和支付能力的情况。③资本,指顾客的财务实力和财务状况,表明顾客可能偿还债务的背景。④抵押,指顾客拒付款项或无力支付款项时能被用作抵押的资产。这对于不知底细或信用状况有争议的顾客尤为重要。一旦收不到这些顾客的款项,便以抵押品抵补。如果这些顾客提供足够的抵押,就可以考虑向他们提供相应的信用。⑤条件。条件是指可能影响顾客付款能力的经济环境。比如,万一出现经济不景气,会对顾客的付款产生什么影响,顾客会如何做等等,这需要了解顾客在过去困难时期的付款历史。(2)对借款人进行定量的信用分析,技术主要有财务报表分析、财务比率分析和现金流量分析。财务报表主要指资产负债表、损益表和现金流量表,通过分析报表掌握企业状况。财务比率分析是对企业财务状况的进一步的量化分析,通过分析流动性比率、盈利能力比率、结构性比率和经营能力比率等财务比率,可以了解企业的经营状况、债务负担、盈利能力,从而据此判断企业的偿债能力。偿还贷款最可靠的是现金,因此贷款人最关心的也应当是企业的现金流量,所以现金流量分析在企业的信用分析中也有重要的地位。