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考虑一个多因素套利定价理论。因素1和因素2对应的风险溢价分别是 3%和4%。无风险收益率是6

2022-08-12 09:57:13 问答库阅读 195 次

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考虑一个多因素套利定价理论。因素1和因素2对应的风险溢价分别是 3%和4%。无风险收益率是6%。股票A的预期收益是14%，因素对应的β是0.8，那么股票A在因素2上对应的β是______。

投资组合的收益一定等于无风险利率加上每一个因子犀值乘以因子风险溢价的总和，代入已知数值得到，14%=6%+0.8×3%+β₂×4%，因此β₂=1.4。