A-A+

在问题4中假设金融市场是有效的和合理的期权在期初的市价为多少？如果期权的实际价格高于你所

2022-08-12 00:25:03 问答库阅读 193 次

问题详情

在问题4中，假设金融市场是有效的和合理的，期权在期初的市价为多少？如果期权的实际价格高于你所计算的期权价格会怎么样？如果期权的实际价格低于你所计算的价格会怎么样？

期权在期初的市价为V₀，于是由
(40×3-4V₀)(1+5%)=114可得V₀=2.86。
如果期权实际价格高，则转向购买无风险的资产；如果期权实际价格低，则购买该资产。